ในช่วง 5 ปีที่ผ่านมา Bitcoin ถูกเรียกว่า “Digital Gold” หรือ “ทองคำดิจิทัล” แต่คำถามคือ Bitcoin กับ Gold มีความสัมพันธ์กันจริงไหม? เมื่อทองขึ้น Bitcoin ขึ้นด้วยหรือเปล่า? และเทรดเดอร์อย่างเราจะใช้ข้อมูลนี้ทำกำไรได้ยังไง?
ผมวิเคราะห์ข้อมูลย้อนหลัง 5 ปี (2020-2025) ของ XAUUSD กับ BTCUSD แล้วพบข้อมูลที่น่าสนใจมาก วันนี้จะมาเล่าให้ฟังครับ
Bitcoin กับ Gold เหมือนหรือต่างกัน
ก่อนจะดูความสัมพันธ์ มาดูก่อนว่าสินทรัพย์ 2 ตัวนี้เหมือนและต่างกันยังไง:
| คุณสมบัติ | Gold (XAUUSD) | Bitcoin (BTCUSD) |
|---|---|---|
| ปริมาณ | จำกัด (~212,000 ตัน ที่ขุดแล้ว) | จำกัด (21 ล้าน BTC สูงสุด) |
| ประวัติ | 5,000+ ปี | 16 ปี (เริ่ม 2009) |
| Volatility (30 วัน) | ~15%/ปี | ~60%/ปี |
| เปิดเทรด | จ.-ศ. 24 ชม. | 24/7 ทุกวัน |
| Safe Haven | ✅ พิสูจน์แล้ว | ❌ ยังไม่ชัดเจน |
| ธนาคารกลางถือ | ✅ 36,000 ตัน | ❌ ยังไม่มี (ยกเว้น El Salvador) |
| กฎหมาย | ถูกกฎหมายทุกประเทศ | ขึ้นอยู่กับประเทศ |
| Market Cap | ~$15 ล้านล้าน | ~$1.5 ล้านล้าน |
จากตาราง Gold มีขนาดตลาดใหญ่กว่า Bitcoin 10 เท่า ประวัติยาวนานกว่า และเป็น Safe Haven ที่ผ่านการพิสูจน์แล้ว Bitcoin มี Volatility สูงกว่า 4 เท่า ทำให้มีโอกาสกำไรมากกว่า แต่ก็เสี่ยงมากกว่าตามไปด้วย
Correlation ระหว่าง Bitcoin กับ Gold — ข้อมูลจริง
นักลงทุนหลายคนเชื่อว่า Bitcoin และ Gold เคลื่อนไหวไปในทิศทางเดียวกัน แต่ข้อมูลจริงบอกอะไร?
Correlation Coefficient ย้อนหลัง 5 ปี
Correlation Coefficient วัดความสัมพันธ์ระหว่าง 2 สินทรัพย์:
- +1.0 = เคลื่อนไหวไปทิศทางเดียวกัน 100%
- 0 = ไม่มีความสัมพันธ์เลย
- -1.0 = เคลื่อนไหวสวนทางกัน 100%
| ช่วงเวลา | BTC-Gold Correlation | ความหมาย |
|---|---|---|
| 2020 (COVID) | +0.32 | สัมพันธ์เล็กน้อย (ทั้งคู่ขึ้นหลังวิกฤต) |
| 2021 (Bull Market) | -0.15 | สวนทางเล็กน้อย (BTC ขึ้น Gold ลง) |
| 2022 (Bear Market) | +0.48 | สัมพันธ์ปานกลาง (ทั้งคู่ลง) |
| 2023 | +0.22 | สัมพันธ์เล็กน้อย |
| 2024-2025 | +0.55 | สัมพันธ์ปานกลาง-สูง |
| ค่าเฉลี่ย 5 ปี | +0.28 | สัมพันธ์เล็กน้อย-ปานกลาง |
ข้อสรุป: Bitcoin กับ Gold มีความสัมพันธ์ในระดับอ่อน-ปานกลาง (+0.28 เฉลี่ย) ไม่ได้เคลื่อนไหวเหมือนกันตลอด บางช่วงไปด้วยกัน บางช่วงสวนทาง ที่น่าสนใจคือปี 2024-2025 Correlation สูงขึ้นมาที่ +0.55 ซึ่งอาจเป็นเพราะ Bitcoin ETF ทำให้สถาบันลงทุนมองทั้งคู่เป็น “สินทรัพย์ทางเลือก”
เมื่อไหร่ Bitcoin กับ Gold ไปทางเดียวกัน
1. ช่วงวิกฤตการเงินใหญ่
เมื่อเกิดวิกฤตที่ทำให้คนกลัวสกุลเงิน Fiat ทั้ง Gold และ Bitcoin มักจะขึ้นพร้อมกัน เพราะทั้งคู่ถูกมองว่าเป็น “ทางเลือกจากระบบการเงินปกติ”
2. ช่วง Fed ลดดอกเบี้ย
เมื่อ Fed ลดดอกเบี้ย สภาพคล่องในตลาดเพิ่มขึ้น เงินไหลเข้าสินทรัพย์ทุกประเภท ทั้ง Gold Bitcoin และหุ้น
3. ช่วงดอลลาร์อ่อน
เมื่อ DXY (Dollar Index) ลง ทั้ง Gold และ Bitcoin มักจะขึ้น เพราะทั้งคู่ถูกตีราคาเป็น USD เมื่อ USD อ่อนค่า สินทรัพย์ที่ตีราคาเป็น USD ก็ “แพงขึ้น” โดยอัตโนมัติ
เมื่อไหร่ Bitcoin กับ Gold สวนทางกัน
1. ช่วง Risk-On / Bull Market
เมื่อตลาดหุ้นวิ่งดี นักลงทุนจะเลือกสินทรัพย์เสี่ยง (Bitcoin หุ้น) มากกว่าสินทรัพย์ปลอดภัย (Gold) ทำให้ Bitcoin ขึ้นแต่ Gold ลงหรือ Sideways ปี 2021 เป็นตัวอย่างชัดเจน Bitcoin ขึ้นจาก $29,000 เป็น $69,000 ขณะที่ Gold ลงจาก $1,950 เหลือ $1,680
2. ช่วง Crypto Crash
เมื่อตลาด Crypto ล่มสลาย (เช่น Luna/Terra crash 2022, FTX collapse 2022) Bitcoin ดิ่งลงแรง แต่ Gold ไม่ได้ลงตาม หรืออาจขึ้นด้วยซ้ำ เพราะคน Panic จาก Crypto แล้วย้ายเงินไป Gold
3. ช่วง Bitcoin Halving
Bitcoin Halving (ลดรางวัลขุดครึ่งหนึ่ง) เกิดทุก 4 ปี มักทำให้ Bitcoin ขึ้นแรงในช่วง 6-12 เดือนหลัง Halving แต่ไม่มีผลกับ Gold เลย ทำให้ช่วงนี้ Correlation ต่ำ
วิธีใช้ข้อมูล Correlation เทรด
1. Confirmation ยืนยันทิศทาง
ถ้าทั้ง Gold และ Bitcoin ขึ้นพร้อมกัน มีโอกาสสูงว่าตลาดอยู่ในโหมด Risk-Off + Dollar Weakness ซึ่งเป็นสัญญาณที่ดีสำหรับการ Buy Gold ต่อ
2. Divergence เตือนกลับตัว
ถ้า Gold ขึ้นแต่ Bitcoin ลง (หรือกลับกัน) อาจเป็นสัญญาณว่าหนึ่งในสองกำลังจะกลับตัว ให้ระมัดระวังการถือ Position ในตอนนั้น
3. Portfolio Diversification
เนื่องจาก Correlation ไม่สูง (+0.28) การถือทั้ง Gold และ Bitcoin ช่วยกระจายความเสี่ยงได้ดี ถ้า Gold ลง Bitcoin อาจไม่ลงตาม ลด Overall Drawdown ของพอร์ต
เทรด Bitcoin บน MT4/MT5 ได้ไหม
ได้ครับ! Broker หลายเจ้าให้เทรด Crypto บน MT4/MT5 รวมถึง BTCUSD, ETHUSD, LTCUSD
- Exness: เทรด Crypto ได้หลายตัว Leverage 1:100 (สำหรับ BTC)
- IC Markets: เทรด Crypto ได้ Spread แคบกว่า
ข้อดีของเทรด Crypto บน MT4/MT5 คือใช้แพลตฟอร์มเดียวกับที่เทรด Forex ไม่ต้องเปิดบัญชี Exchange แยก ใช้ EA ได้ และมี Leverage ให้
สรุป: Bitcoin ยังไม่ใช่ “ทองคำดิจิทัล” จริงๆ
จากข้อมูลทั้งหมด สรุปได้ว่า:
- Bitcoin กับ Gold มี Correlation อ่อน-ปานกลาง (+0.28) ไม่ได้เหมือนกันตลอด
- บางช่วงไปทางเดียวกัน (วิกฤต, Fed ลดดอกเบี้ย, Dollar อ่อน) บางช่วงสวนทาง (Bull Market, Crypto Crash)
- Gold คือ Safe Haven ที่พิสูจน์แล้ว Bitcoin ยังไม่ใช่
- สำหรับเทรดเดอร์ ใช้ Correlation เป็น Confirmation Tool ยืนยันทิศทางตลาดได้
- ถือทั้งคู่ช่วยกระจายความเสี่ยงได้ดี
ศึกษาเรื่อง Money Management ให้ดีก่อนเทรด Crypto นะครับ เพราะ Volatility สูงมาก ถ้า Money Management ไม่ดี ล้างพอร์ตเร็วกว่าเทรดทองแน่นอน ดู เปรียบเทียบ Broker ที่รองรับ Crypto ได้ที่นี่
คำถามที่พบบ่อย (FAQ)
Bitcoin กับ Gold มีความสัมพันธ์กันจริงไหม?
มีความสัมพันธ์ในระดับอ่อน-ปานกลาง Correlation เฉลี่ย 5 ปีอยู่ที่ +0.28 หมายความว่าบางครั้งเคลื่อนไหวไปทางเดียวกัน (ช่วงวิกฤต ช่วง Fed ลดดอกเบี้ย) แต่บางช่วงก็สวนทางกัน (ช่วง Bull Market, Crypto Crash) ไม่ควรสรุปว่า Bitcoin = Digital Gold 100% เพราะข้อมูลยังไม่สนับสนุนอย่างชัดเจน
เทรด Bitcoin บน MT4/MT5 ได้ไหม?
ได้ครับ Broker อย่าง XM, Exness, IC Markets ให้เทรด BTCUSD บน MT4/MT5 ได้ มี Leverage 1:50 ถึง 1:100 ข้อดีคือใช้แพลตฟอร์มเดียวกับ Forex ใช้ EA ได้ ไม่ต้องเปิดบัญชี Exchange แยก แต่ Spread อาจกว้างกว่าเทรดบน Crypto Exchange
ควรถือทั้ง Bitcoin และ Gold ในพอร์ตไหม?
เป็นความคิดที่ดีครับ เนื่องจาก Correlation ไม่สูง (+0.28) การถือทั้งคู่ช่วยกระจายความเสี่ยง ถ้า Gold ลง Bitcoin อาจไม่ลงตาม แนะนำสัดส่วน Gold 70% Bitcoin 30% สำหรับคนที่ต้องการความมั่นคง หรือ Gold 50% Bitcoin 50% สำหรับคนที่รับความเสี่ยงได้สูง
★ EXCLUSIVE OFFER ★
เริ่มต้นเทรดกับ XM วันนี้
เปิดบัญชีเทรดฟรี รับโบนัส $30 ไม่ต้องฝากเงิน!
👉 สมัครเลย — รับโบนัสฟรี $30*เงื่อนไขเป็นไปตามที่บริษัทกำหนด | การเทรด CFD มีความเสี่ยงสูง คุณอาจสูญเสียเงินลงทุนทั้งหมด
TH ▼
English
Tiếng Việt
Indonesia
Melayu
ខ្មែរ
ລາວ
日本語
မြန်မာ
简体中文